Performance Management Employee Stock Options Fornire magazzino per i dipendenti è un modo efficace di compensazione e sfruttando la proprietà. Si tratta di una pratica comune tra tecnologia e società pubbliche. Anche se un piano di stock può essere costruito per una società privata, è meno diffusa. L'appello di magazzino è duplice: Esso fornisce una opportunità retribuzione variabile ai dipendenti pur non in contanti. Inoltre, crea un collegamento tra i dipendenti e gli azionisti. Le stock option sono tipicamente emesse sia come sovvenzioni opzione o le opzioni di acquisto di azioni. Altre variazioni di stock options che vengono utilizzati meno regolarmente, comprendono limitati magazzino, phantom stock, e diritti di rivalutazione sovvenzioni (SARS).OPtion possono essere configurati sia come stock option di incentivazione (ISOs) o non qualificato. Questi si differenziano per il loro trattamento fiscale quando le stock option exercised. Typically sono assegnati previa approvazione da parte del Consiglio di Amministrazione. Il prezzo di assegnazione delle stock option è uguale al prezzo di mercato alla data di concessione. I dipendenti con stock option realizzano un guadagno nella misura in cui il prezzo di mercato è superiore al prezzo di assegnazione. I dipendenti possono realizzare il guadagno quando esercitano il brodo (acquisto al prezzo di sovvenzione), e vendere le azioni sul mercato aperto (supponendo che il prezzo di mercato è superiore al prezzo di assegnazione). I diritti di opzione possono essere esercitati solo dopo che hanno investito. orari di maturazione variano da società a società, ma in un programma tipico di maturazione, 25 delle azioni di stock option maturano un anno dopo la data di assegnazione e la 148th delle stock option acquisiti dopo ogni mese successivo. In un altro programma di maturazione comuni, 25 delle azioni di stock option giubbotto ognuna delle prime quattro del progetto Data anniversaries. Stock piani di acquisto consentono ai dipendenti di acquistare la società per azioni a sconto attraverso deduzioni di libro paga. Essi sono molto comuni e popolari tra le aziende che hanno pubblicamente scambiati magazzino. Passi nel (stock option) Processo consigliata: stabilire una riserva di società per azioni per i programmi dei dipendenti. Questa riserva è visibile agli azionisti che in genere sono quelli che garantiscono ulteriori riserve Capitale. Si consiglia gestione efficace di questa riserva finita. Stabilire una politica di quando a concedere nuove azioni noleggio. Questi sono in genere assegnati ai dipendenti di livello senior, ma possono applicare a tutti i dipendenti. gestione di alto livello e chiave singoli collaboratori ricevono un numero maggiore di azioni di livello inferiore employees. Establish una politica sulla concessione di opzioni in corso per i dipendenti. opzioni in corso possono essere concesse su base regolare o gestioni discrezione. Se su base regolare, allocare di azioni ai reparti sulla base di organico, il valore della capacità e livelli di dipendenti. Nuove sovvenzioni possono sia essere emessi automaticamente o assegnati in base all'andamento o contributo. Anche in questo caso, è tipico per i dipendenti di livello superiore a ricevere più azioni di livello inferiore employees. Establish sono in genere concessa una stock option di maturazione opzioni schedule. Stock, con l'approvazione del Consiglio di Amministrazione, poco dopo assumere i dipendenti della data. stock option in corso sono in genere concessi vicino l'anniversario dei dipendenti noleggio, o allo stesso periodo dell'anno per tutte le dichiarazioni periodiche di stock option recipients. Issue ai titolari di stock option che riassumono il loro stato di maturazione, numero di azioni e prezzo di assegnazione, ecc. Provide materiale didattico per i dipendenti che hanno ricevuto borse di stock option. Consigliato Passi nel processo (Piano di Stock di acquisto): stabilire una riserva di società per azioni per il piano di acquisto di azioni. Questa riserva è visibile agli azionisti che in genere sono quelli che garantiscono ulteriori riserve Capitale. Si consiglia gestione efficace di questa riserva finita. Stabilire regole piano di acquisto, compresa la quantità di dipendenti di stipendio può contribuire al piano (1-10 della loro retribuzione), e la durata del periodo di acquisto di azioni (sei mesi).Employees acquistare azioni attraverso deduzioni di libro paga. Il prezzo di acquisto delle azioni è pari a 85 del prezzo di mercato o il primo giorno o l'ultimo giorno del periodo di acquisto di sei mesi, a seconda di quale è caratteristiche e le esigenze di un piano di stock acquisto lower. Other includono: i contributi dei dipendenti non può essere accelerato o diminuzione durante un periodo di acquisto di sei mesi. Il ritiro dal piano è possibile, ma solo la quantità di retribuzione contribuito al piano è rimborsato e nessun titolo è emesso. Il piano è previsto a discrezione della società e può essere modificata o annullata. Una volta che un dipendente è iscritto nel piano il dipendente non ha bisogno di ri-iscriversi per periodi successivi di acquisto. Pubblicizzare il piano per i dipendenti e incoraggiare la loro partecipazione. Stabilire un piano di stock option richiede assistenza legale. Come HRSource può aiutare: pista premi di stock option e le dichiarazioni di opzione emettere azioni di maturazione per i dipendenti rapporto Stock option sovvenzioni da parte dei dipendenti per identificare possibili opzioni inequitiesStock ed equità software di monitoraggio coloniale è il fornitore leader di soluzioni software sicure basate sul web per aiutare le aziende a gestire e rappresentano il compensi di natura azionaria. I nostri monitor piattaforma di stock option di monitoraggio e piste tutte le attività che sono legati a stock option dei dipendenti. Inoltre, il nostro software è in grado di tenere traccia di tutti gli altri strumenti di capitale in tempo reale sia per le aziende private e quotate in borsa. monitoraggio di stock option non è una parte standard dei nostri servizi tipici di agente di trasferimento. Tuttavia si tratta di una soluzione aggiuntiva per i dirigenti di gestire al meglio le loro azioni. Il nostro software di opzione e premio di monitoraggio comprende: portale di accesso on-line optionee separata con l'affermazione individuale visualizzazione dell'interfaccia dipendenti e mediatore collegato Tutte le classi di warrant e opzioni, di incentivazione e non qualificato, e altri premi, come restricted stock Unità Awards (RSURSA) unità fantasma più pianificazioni di maturazione intera optionee mantenendo report personalizzati accesso immediato a tutti i record e le attività commerciali Il nostro sistema di software è una soluzione servizio completo per la gestione e il monitoraggio di stock option. Offriamo il massimo in termini di sicurezza con il software che utilizza la crittografia dei dati a 128 bit. Inoltre, il programma Colonials stock option di monitoraggio viene eseguito regolarmente su una base quotidiana per la protezione contro il computer e attrezzature per il fallimento. Il nostro software di cloud viene utilizzato da più di un migliaio di aziende pubbliche e private. Contattaci per saperne di più circa la nostra scelta e software di monitoraggio equità oggi. Panoramica del sistema Log in: Colonials programma di stock option di monitoraggio utilizza un sistema single-sign-on, che consente a più persone di accedere ai dati dal programma simultaneamente e in tempo reale. I dati a cui si accede dipenderà dal ruolo utente, che potrebbe essere un amministratore, un responsabile delle risorse umane, un revisore, un mediatore, o un dipendente. Inoltre, Colonials programma di stock option di monitoraggio registra i log di accesso completi per ruoli diversi, e fornisce ampie funzionalità di sicurezza per l'autorizzazione degli utenti e l'autenticazione. Sicurezza: Colonials di stock option di connettività di rete di monitoraggio programrsquos crittografati con crittografia dei dati a 128 bit, e vi è un firewall esistente tra l'ambiente di produzione e di dominio pubblico. L'accesso ai dati e l'applicazione è limitato in base ai ruoli degli utenti e audit trail sono abilitate per i diversi ruoli. Inoltre, tutti i dipendenti di Colonials programma di stock option di monitoraggio hanno firmato l'accordo di non divulgazione e l'accordo sulla privacy. Di backup e ripristino: applicazione programma di monitoraggio di stock option Colonials viene eseguito il backup su base giornaliera, ed una strategia di backup globale è in atto per proteggere i dati dei clienti contro i guasti alle apparecchiature computer. Inoltre, il supporto di backup è memorizzato in una posizione off-site. Implementazione: Colonials programma di monitoraggio di stock option assicura che i dati grezzi per tutti i clienti vengono conservati in un luogo sicuro e il backup su base regolare. Una volta che i dati vengono ricevuti, viene analizzato a fondo, e al completamento di caricamento dei dati, i totali sono riconciliati contro i totali dei dati grezzi. Supporto: Colonials programma di stock option di monitoraggio ha un team di supporto altamente professionale dedicato alle domande e alle esigenze dei nostri clienti. Il numero di telefono e indirizzo e-mail di sostegno sono elencati a destra. Vantaggi e caratteristiche Colonials di stock option programma di monitoraggio in grado di eseguire tutte le funzioni associate con la contabilità, gestione e amministrazione di stock option dei dipendenti compresi, ma non limitati a: caricamento automatico dei prezzi delle azioni e tassi di interesse di calcolo automatico della volatilità Calcolo automatico del nero Scholes e il binomio valori di valutazione supporto completo per le opzioni, azioni vincolate, obbligazioni convertibili, warrant, opzioni di prestazione, la SARS, share units anticipate, opzioni di consulenza e Phantom Shares supporto completo sia per uniforme e non uniforme orari maturazione supporto completo per evergreen prevedono calcoli generazione automatica di tutte le comunicazioni necessarie per la trimestrali e comunicazioni annuali generazione automatica di lettere di concessione e l'opzione dipendente lettere stato di supporto per il download di tutti i dati in Supporto completo di Excel per il numero diluito dettagliata dei calcoli delle quote sulla base del sostegno Metodo Tesoro completo per tutte le tipi di azioni societarie pieno supporto per tutti i tipi di maturazione e accelerazione spese e decelerazione supporto completo per i cambiamenti nel prezzi di esercizio come applicazione web-based, è possibile ottenere i vostri dipendenti di avere accesso diretto al sistema in cui essi sarebbero in grado di vedere il lo stato delle proprie opzioni, e per immettere le loro richieste per l'esercizio delle opzioni. Molte aziende considerano questo come un beneficio degli impiegati. Un'applicazione completamente web-based che permetterebbe il maggior numero di utenti che si desidera accedere al sistema. Supporto completo per la gestione del capitale di sintesi on-line. le scritture contabili completi e la giustificazione per loro. I calcoli per la durata prevista delle opzioni basate su dati storici. I calcoli per i tassi di decadenza basate su dati storici. Gestione e contabilità per le opzioni di prestazioni. Il vero-up e regolazioni veri-down associati al passaggio ai tassi di confisca su base periodica. Gestione e contabilizzazione dei contributi contabili variabili (quali gli strumenti di responsabilità di tipo e le opzioni di consulente) automatica true-up e regolazioni vero-down legati al cambio di criteri di prestazione di opzioni relative alle prestazioni. Le rettifiche di veri-up legati al cambio di termini di opzioni esistenti. Gli amministratori di amministrazione sono in grado di accedere al programma in qualsiasi momento di accedere e modificare i propri dati da qualsiasi browser web. Il nostro programma tiene traccia di stock grant, esercizi, forfeiturescancellations, tipi dipendenti, black-out di reparto, e le impostazioni del calendario. La nostra funzione di maturazione delle opzioni e ammortamento crea il calendario di maturazione e di ammortamento automaticamente in base alla configurazione di ciò che il rispettivo amministratore sceglie: giornaliera, mensile, trimestrale, semestrale o annuale di rettilineo AcceleratedGraded One-entrata anteriore EndBack End opzione supporta funzionalità di scadenza eventuali expirycancellationforfeitures: scadenze naturali investito scadenze non attribuite scadenze con o senza inversione non attribuite scadenze con o senza spesa futura cancellazioni nostri esercizi di opzione funzione supporta sia regolare contanti e tipi di esercizi senza contanti: CertificateCash regolare Same Day Sale, attraverso qualsiasi intermediario del vostro abbandono scelta per coprire Buy Indietro, ti permette di arrendi tutte le azioni per un valore intrinseco nostri Premi opzione funzione supporta registri separati per tutti i seguenti tipi di premio: Opzioni di incentivazione azionaria (ISO) non qualificato stock option (NSO) garantisce ristrette quote di capitale su azioni regolate Appreciation Right regolati per contanti Caratteristiche-based performance Share Appreciation Right della Premi nostra avanzata di supporto attività di opzioni avanzate come: dipartimentale Black-out period Setup di maturazione e di spesa di accelerazione di spesa Accelerazione Vesting decelerazione Opzione Re pricingModifications-Setup Opzioni prestazioni e expensing nostro status Opzione e Riepilogo fornisce una sintesi delle stato premio diverso sia per la piscina possibilità ei singoli titolari di opzione. Sotto ogni sintesi è un drill-down dettagliate su borse individuali, esercizi e cancellazioni. Corporate Actions funzione supporta l'automazione per tutte le azioni aziendali: Archivio Dividend Split consolidamento multi-nazionale funzionalità supporta la somministrazione opzione per le entità multinazionali: multinazionale Interest Rate annunci tassi di cambio di Registro Differenziazione di reporting e Valute Esercizio dipendenti notifiche vengono generati automaticamente su Company - specifica carta intestata, attraverso il sistema di notifica prescelto: Grant accordo Lettera opzione Stato Lettera esercizio lettera di conferma periodo di grazia di notifica Lettera di valutazione e expensing Colonials programma di stock option di monitoraggio fornisce sia la valutazione e expensing metodi che rispettano pienamente le linee guida della CICA 3870 e FAS123 (R) . Valutazione: supporta l'automazione di valutazione delle opzioni sia per la Black-Scholes e LatticeBinomial modello. Per la valutazione delle opzioni, l'amministratore deve solo inserire alcuni parametri essenziali quali la data di assegnazione, la data di scadenza, e il prezzo di esercizio, tutto il resto come il prezzo dei titoli sottostanti, tassi di interesse, la volatilità e dividendi sono tutti popolata automaticamente dal sistema. Confisca Tariffe: fornisce indicazioni sui tassi di confisca storici basati sulla storia specifica aziendale sulla confisca e tiene traccia di aggiornamenti tariffari confisca e crea spese true-up in base alle modifiche dei parametri. Time-to-scadenza: fornisce indicazioni su fattori storici time-to-scadenza basati sulla storia specifica azienda su scadenze e tiene traccia degli aggiornamenti fattore tempo-to-scadenza e crea spese true-up in base alle modifiche dei parametri. Ammortamento: supporta l'automazione delle voci di transazione di ammortamento per tutti i tipi di piani di ammortamento. GL Entrate: Genera automaticamente le voci del diario per tutti i tipi di transazioni contabili (ad esempio, della-spese di compensazione, Surplus Contributo, Capitale della capitale sociale Opzioni, in contanti, etc.) contabili variabile: automatizza il true-up periodici e di maturazione per i consulenti Opzioni (tra cui entrambe le periodiche rivalutazioni e le relative regolazioni di spesa. reporting e informazioni integrative per noi giornalisti, Colonials programma di stock option di monitoraggio fornisce FAS123 () conforme valori di spesa, le note e le informazioni proxy e FAS128 compatibile rapporto quota di diluizione R. Per Internazionale giornalisti, Colonials programma di monitoraggio di Stock Option prevede l'IFRS-2 spesa opzione compatibile, di reporting e delle informazioni, e IAS-33 Condividi rapporto di diluizione compatibile 10KQ informazioni integrative:.. automatizza la segnalazione di 10KQs otturazioni Guasti di spesa dipartimentali media ponderata informativa riconosciuto Compensazione costi comuni Note informativa : automatizza la segnalazione di comune rileva informazioni integrative: Opzione Ripartizione informazioni integrative Orari Continuity Option Valuation Ipotesi Proxy informazioni integrative: automatizza la segnalazione di funzionari e dirigenti posizioni. Funzionari e Direttori scontato e opzioni acquistate funzionari e direttori esercitato le opzioni e di aggregazione valore realizzato funzionari e direttori scaduti Opzioni e valore aggregato della scaduti Condividere diluizione: calcola automaticamente il numero di azioni diluite con il metodo di tesoreria (compatibile con FAS128). registro completo di tutti i tipi di operazioni su azioni calcolo automatico della TWA saldo finale quota Calcolo automatico delle quote incrementali Calcolo automatico del numero trimestrali e di fine anno di azioni diluite Sintesi Capitale: automatizza la segnalazione di proprietà per cento e libro soci. Entrambi Tabella e una vista grafica di dipendenti e la proprietà dello stato quota cento trapano dettagliata giù di operazioni su azioni singolo dipendente di contatto SalesOption123 LLC è un fornitore leader di riserva degli impiegati dell'amministrazione opzione, il software di valutazione e servizi di valutazione negli Stati Uniti. Il nostro software è stato utilizzato da 400 clienti in tutto il mondo, tra cui aziende Fortune 500, grandi imprese CPA (come il Big 4), così come molte piccole e medie imprese in quanto è stato trovato nel 1999. Con la nostra eccellenza in Microsoft Excel VBA e macro, forniamo anche lo stato dell'arte delle soluzioni alle opzioni questioni relative che potrebbero essere considerano impegnativo su Microsoft Excel (R) per i ragionieri, operatori finanziari e manager aziendali. Software per Soluzioni semplici stock option ai dipendenti s per i professionisti finanziari sulle valutazioni delle opzioni complicate e oltre. Amministrazione, Valutazione, amplificatore di riferimento di Enter informazioni di base Selezionare una corretta modelPer FAS123 (R) Per ASC 718 (FAS123R) binomiale Modello: Variabile Ingressi Black-Scholes Option Calculator binomiale Modello CalculatorSimulation calcolatore di prezzo delle opzioni dei modelli Termini sono soggette a modifiche senza obbligo di comunicazioni scritte . Contattaci via e-mail: serviceoption123 8220Option123 (Excel). v. 6,08,221 mila, versione standard, e quotOptionXquot, la versione on-line, (qui di seguito, 8220Option1238221 o il 8220Program8221) è stato progettato per aiutare le aziende a monitoraggio e valutazione dei dipendenti piano di stock option, così come il calcolo degli utili per azione e la preparazione sia la relazione intermedia, Modulo 10 Q, e la relazione annuale, modulo 10 K, seguendo la dichiarazione di Financial Accounting Standards N. 123 (modificato 2004), 8220Share-Based Payment8221 (FAS 123 (R), (sostituiti da FASB ASC Topic 718 - Compensazione azione) , il Financial Accounting Standards N. 128, 8220Earnings per Share8221 (FAS 128), il Financial Accounting Standards N. 148, 8220Accounting per Stock - Based Compensation8212Transition e Disclosure8212an modifica del FASB Statement No. 1.238.221 (FAS 148), così come i Titoli Exchange Act del 1934. Oltre all'assistenza di aziende monitorare i loro piani azionari, 8220Option1238221 automatizza: calcoli di fair value delle stock option, utilizzando il modello di valutazione delle opzioni (tra cui 8220Binomial Model8221 e 8220Black-Scholes Model8221 Option pricing) 8211 calcola il fair value delle opzioni o simili premi in base alle proprie ipotesi di ingresso company8217s. Il fair value di ogni sovvenzione sono calcolati utilizzando sia modello binomiale e Black-Scholes modello Option Pricing, allo stesso tempo, se vengono inseriti tutti gli input necessari. simulazione albero binomiale può essere fatto per ogni singola concessione sia con ingressi costanti utilizzati per l'intera durata o ingressi variabili immessi separatamente in ogni nodo. Volatilità storica è anche calcolato allo stesso tempo, se così selezionata. EPS calcoli 8211 calcola le quote incrementali e EPS seguendo ASC 718 o FAS 123 (R) e FAS 128. divulgazione e di assegnazione delle opzioni informazioni 8211 fornisce la divulgazione di informazioni minima e opzione di informazioni di borsa, come richiesto dalla ASC718 o FAS 123 (R), SEC , di presentare modulo 10K, relazione annuale. Questo include informazioni di riepilogo di opzioni esercitabili in circolazione, le informazioni media ponderata, l'aggregato informazioni assegnazione di opzioni come richiesto nel modulo 10 K, parte II, punto 5, nonché le informazioni relative alle compensazioni esecutivi richiesti nel modulo 10K, punto 11. Per le aziende che utilizzano anno solare come l'anno fiscale, sono tenuti ad adottare FAS 123 (R) o ASC 718 all'inizio del periodo fiscale provvisorio che inizia dopo il 15 dicembre 2005. Prima di questo, pro forma divulgazione non è ancora necessaria per coloro che hanno non adottati FAS 123 (R) o ASC 718. Sensitivity Analysis 8211 prevede per ogni singola concessione con l'analisi di sensitività ipotizzando questi cambiamenti: prezzo delle azioni delle attività sottostanti, volatilità, durata stimata di opzione, e tasso privo di rischio, calcolando i seguenti 5 Greci: Delta, Gamma, Vega, Theta e Rho nello stesso momento in cui fair value è calcolato per ciascuna concessione. spiegazioni di dettaglio di questi greci sono forniti in dettaglio nel capitolo successivo. Expense Allocation 8211 assegna la spesa totale associata con un premio individuale per gli esercizi corretti, e aggiunge le singole quote premio per gruppo per aiutare le aziende nello sviluppo di ASC 718 o FAS 123 (R) informativa reddito netto. Presenta inoltre le informazioni media ponderata e altre informazioni richieste dal ASC 718 o FAS 123 (R) e FAS 148. Automatic Download storico azioni del prezzo e Dividendo Data 8211 permette storico dei prezzi azionari e dividendi dati scaricati automaticamente da Internet. Panoramica di opzione degli impiegati Stock e Option123 8220Option1238221 offre alle aziende un pacchetto semplificato per gestire i loro piani azionari. Mantiene tutte le informazioni necessarie per registrare tutte le attività legate alle opzioni, warrants, o premi simili, comprese le sovvenzioni, cancellationsforfeitures, esercizi, scadenze, valutazioni, EPS diluito calcoli, la divulgazione e la segnalazione di tutte le opzioni di compensazioni connesse. EPS Calcolo Il Financial Accounting Standards Board ha emesso Dichiarazione di Accounting Standards Finanziaria No. 128, 8220Earnings per Share8221, che semplifica le norme per i calcoli. Si richiede la doppia presentazione di EPS base e diluito sulla faccia del conto economico e richiede una riconciliazione tra il numeratore e il denominatore del calcolo EPS base per il numeratore della computazione EPS diluito. Il Financial Accounting Standards N. 148, 8220Accounting per Stock-Based Compensation8212Transition e Disclosure8212 una modifica della FASB Statement No. 1.238.221, modifica inoltre i requisiti di informativa di FAS 123 per richiedere l'informativa di primo piano in entrambi i bilanci annuali e infrannuali relativi al metodo di contabilizzazione stock-based di compensazione dipendenti e l'effetto del metodo basato sui risultati riportati. Inoltre, la dichiarazione del Financial Accounting Standards N. 123 (modificato 2004), 8220Share - Based Payment8221 (FAS 123 (R)), modifica EPS calcoli del FAS 123, FAS 128, e FAS 148. FAS 123 R è stato sostituito da FASB ASC Topic 718 - Compensation. Basic della EPS è calcolato dividendo il reddito disponibile per gli azionisti per il numero medio ponderato delle azioni ordinarie in circolazione nel periodo. Utile per azione diluito riflette la conversione assunto di tutti i titoli diluitivi, tra cui le stock option, warrant, obbligazioni convertibili e azioni privilegiate convertibili. Option123 si occupa solo con le opzioni diluitivi garantisce e non si riferisce ai debiti convertibili e azioni privilegiate convertibili a causa della loro natura specifica. Anche a causa del suo metodo semplice relativo di computazione, Option123 non tratta con i calcoli di numero medio di base delle azioni ordinarie emesse e EPS di base. Utile per azione diluito misura il rendimento di un ente nel periodo di riferimento in cui dare effetti a tutte le potenziali azioni Comuni che erano diluitivo e in circolazione durante il periodo. Il denominatore comprende il numero delle azioni ordinarie addizionali che sarebbero state in circolazione, se sono stati emessi i potenziali azioni ordinarie che sono state diluitivo. Stock option incidere diluiti EPS dipende dalle disposizioni di maturazione. Piani che sono fatte salve le disposizioni di maturazione basati sulle prestazioni o eventuali criteri di maturazione aggiuntivi diversi da quelli di servizio continuo o di maturazione relativi al tempo sono trattate come potenziali azioni da emettere. Premi che sono soggetti soltanto alla maturazione tempo legati sono trattati simile a opzioni mediante metodo delle azioni proprie (vedi pagina seguente). Tuttavia, il calcolo è diverso a seconda del metodo di contabilità scelto dalla società per conto di premi concessi ai dipendenti. La guida EPS applicabile ai FAS 128 dovrebbe essere applicata nel calcolo dei EPS per la segnalazione sulla faccia delle dichiarazioni di reddito richiesti dalla ASC 718 o FAS 123 (R). L'effetto di diluizione delle opzioni e warrant emessi da un soggetto generalmente in circolazione deve essere riportato in EPS diluito con l'applicazione del metodo di tesoreria. Opzioni e warrant avranno un effetto diluitivo con il metodo delle azioni proprie solo se il prezzo medio delle azioni ordinarie nel periodo di riferimento è superiore al prezzo di esercizio delle opzioni o warrant (in-the-money). Se in un quarto degli aumenti medi dei prezzi al di sopra del prezzo di esercizio option8217s, riportati in precedenza EPS dati non dovrebbero essere rettificato retroattivamente a seguito di variazioni dei prezzi di mercato dei titoli ordinari. Opzioni diluitivo o warrant emessi nel periodo di riferimento o che scadono o vengono estinti o esercitati durante il periodo di riferimento sono inclusi nel denominatore di EPS diluito per il periodo effettivo che essi sono eccezionali. Con il metodo del tesoro, tutte le opzioni o warrant in denaro si presume essere esercitata all'inizio del periodo di riferimento (o al momento del rilascio, se successiva). Il ricavato esercizio dovrebbe essere assunto da utilizzare per l'acquisto di azioni ordinarie al prezzo medio di mercato durante il periodo. La differenza tra il numero di azioni si assume emesse e il numero di azioni acquistate assunte, chiamato le quote incrementali, dovrebbero essere inclusi nel denominatore dei calcoli EPS diluito. Sotto 8220Option1238221, il prezzo medio di mercato è il prezzo media semplice del prezzo delle azioni al giorno, che può essere l'apertura, chiusura, più alto, più basso, open-close media, o prezzo delle azioni medio hi-lo, che ha completamente a discrezione user8217s. Tuttavia, 8220Option1238221 automatizza solo i premi in cui maturazione è basata sul passaggio del tempo. Per il calcolo delle scorte non ancora acquisiti, potenziali azioni da emettere, o premi che può essere regolato in magazzino o in contanti, il calcolo quindi separato è necessario. Si prega di fare riferimento al SFAS 128. trimestrale diluito per azione è calcolato utilizzando il prezzo medio del titolo nei tre mesi nel periodo di riferimento. Se ci fosse una perdita di un quarto di segnalazione, nessuna azione incrementali dovrebbero essere inclusi nei calcoli EPS diluito in quanto l'effetto sarebbe anti-diluitivo. Per l'anno-to-date e calcoli annuali quando ogni trimestre è redditizio, le quote incrementali inclusi nel denominatore sono il numero medio di azioni semplici incrementali in ciascun trimestre in data anno-a-o periodo annuale. Tuttavia, se uno o più quartieri hanno una perdita, la data di anno-a-e reddito annuo (o la perdita) da operazioni continue dovrebbe essere usato per determinare se in-the-money operazioni o warrant sono incluse nel denominatore. Pertanto, anche se in-the-money opzioni o warrant sono stati esclusi da uno o più trimestri per il calcolo EPS trimestrale diluito per effetto di anti-diluizione, quelle stock option o warrant dovrebbero essere inclusi nel year-to-date o annuale diluito EPS calcoli finché l'effetto è di diluizione. 8220Option1238221 fornisce due metodi per calcolare EPS year-to-date: uno con la media semplice dei periodi intermedi (quarti), e l'altro utilizzando la media ponderata year-to-date con data di inizio inizia sempre in un primo giorno dell'anno fiscale. I modelli Option Pricing Ci sono due modelli di valutazione delle opzioni disponibili in questo programma: binomiale Option Pricing modello e modello di Black-Scholes Option Pricing. Per ASC 718 o FAS 123 (R), entrambi i modelli è accettabile, anche se l'ultima bozza di esposizione di Share-Based Payment 8211 una modifica della FASB dichiarazioni No. 123 e 95 hanno menzionato la preferenza FASB8217s per binomiale Option Pricing Model, in quanto offre la maggiore la flessibilità necessaria per riflettere le caratteristiche uniche di opzioni su azioni dei dipendenti e strumenti simili. Tuttavia, però, il FASB capisce che gli enti non possono avere a disposizione in un formato utilizzabile informazioni su employees8217 modelli di esercizio (e forse altri fattori) necessari per fornire un contributo appropriato per quei modelli. Il programma utilizza 8220Binomial Model8221 Option Pricing di default, ma si può scegliere di utilizzare 8220Black-Scholes Option Pricing Model8221.Binomial Option Pricing modello binomiale modello, chiamato anche Lattice Modello o albero del modello, è stato introdotto da Cox, Ross e Rubinstein per prezzo archivi opzioni americane nel 1979. il modello divide il tempo di una scadenza option8217s in un gran numero di intervalli, o passi. Ad ogni passo si calcola che il prezzo del titolo si muove verso l'alto o verso il basso con una data probabilità. Questo modello prende anche in considerazione della volatilità sottostante stock8217s, il tempo di scadenza, il tasso di interesse risk free e amountyield dividendo. La principale differenza tra le opzioni americane e opzioni europee è la caratteristica di esercizio anticipato in qualsiasi momento durante la vita option8217s americano. Tuttavia, questa funzione comporta complessità sostanziale a scopo di valutazione. A differenza di Black-Scholes modello Option Pricing, un modello di pricing in forma chiusa per la valutazione delle opzioni europee, non ci sono in generale il modello in forma chiusa per opzioni americane. Per le opzioni europee o premi simili, il modello binomiale utilizzato nel programma sono la forma di base utilizzando le sei variabili richieste da ASC 718 o FAS 123 (R): prezzo delle azioni, prezzo d'esercizio, termine previsto, un risultato calcolato con durata del contratto come ingresso nel modello binomiale, attesa volatilità del titolo sottostante nel corso della durata del contratto, tasso di interesse privo di rischio lungo la durata del contratto, e il dividend yield atteso nel corso della durata del contratto. Sotto il modello binomiale, vita prevista è un'uscita calcolata di un modello in forma chiusa, cioè Black-Scholes modello in cui il termine previsto è un ingresso. Un esempio di un metodo accettabile per fini di informativa di bilancio della stima del termine previsto sulla base di t ha risultati di un modello reticolare è quello di utilizzare il fair value model8217s reticolo stimato di un opzione su azioni come input per una forma chiusa mod EL, e quindi di risolvere il modello in forma chiusa per il termine previsto. Altri metodi sono disponibili per stimare previsto termine anche. In modalità binomiale, un'altra decisione che deve essere fatta è il numero di passi temporali da utilizzare nella valutazione (vale a dire quanto tempo passa tra i nodi). Il numero di passi può essere illimitato in teoria dal momento che i movimenti di prezzo può essere infinito per un periodo futuro. Generalmente, maggiore è il numero di fasi temporali, più precisa il valore finale. Tuttavia, quando si aggiungono ulteriori fasi temporali, l'aumento incrementale della precisione diminuisce. Il numero di passi temporali assume più importanza in un modello reticolare robusta, in cui possono essere necessari più passaggi di tempo per modellare adeguatamente le strutture termine di volatilità e tassi di interesse, così come il comportamento dei dipendenti-esercizio. Per le opzioni americane o premi simili, possono essere inseriti altri due ingressi: fattore non ottimale e post-maturazione tariffa di terminazione. Ad esempio, un fattore di esercizio subottimale di 822028221 significa che l'esercizio fisico è in genere dovrebbe avvenire quando la quota di prezzo reache s due volte la quota option8217s prezzo di esercizio. teoria Opzione-prezzo contiene generalmente che il tempo ottimale (o massimizzazione del profitto) esercitare un'opzione è alla fine del termine option8217s Pertanto, se un'opzione viene esercitata prima della fine del suo termine, che l'esercizio è denominato subottimale . esercizio subottimale è indicato anche l'esercizio più presto. esercizio subottimale o all'inizio colpisce il termine previsto di un'opzione. Indipendentemente dalla tecnica di valutazione o modello scelto, l'entità deve elaborare stime ragionevoli e sostenibili per ogni ipotesi utilizzate nel modello, compresa la possibilità di azionariato dei dipendenti o instrument8217s simili termine attesi, tenendo conto sia della durata contrattuale dell'opzione e gli effetti di employees8217 previsto l'esercizio fisico e il comportamento di terminazione post-maturazione occupazione. 8220Option1238221 fornisce due scelte per inserire tutti gli ingressi sotto il modello binomiale: ingressi costanti lungo la durata del contratto e gli ingressi variabile da inserire in ogni nodo durante il contratto term. If ingressi costanti sono selezionati, le ipotesi per ogni ingresso saranno utilizzati per la intero periodo nella valutazione binomiale. Se si seleziona input variabili assunzione in questo Programma, ad eccezione Prezzo di Esercizio e Quotazione delle attività sottostanti, tutti gli altri ingressi possono essere inseriti in modo diverso in ogni nodo sulla durata. Come indicato nel diagramma seguente, l'ingresso per tasso free risk, dividend yield, volatilità attesa, e la tariffa di terminazione sono iscritti ad ogni nodo, Black-Scholes Modello Option Pricing Nei primi anni 1970, Fischer Black e Myron Scholes ha fatto un importante passo avanti derivando un'equazione differenziale che deve essere il prezzo di qualsiasi dipendente derivato su un titolo non paga dividendi. Hanno usato l'equazione per calcolare i valori di call europea e opzione put sul titolo. Nel 1997, sono stati assegnati Premio Nobel. Per calcolare il valore delle stock option utilizzando Black-Scholes modello Option Pricing, sono necessari cinque ingressi: prezzo delle azioni, prezzo di esercizio, tasso privo di rischio, il tempo per la data di scadenza, e la volatilità. Black-Scholes Generalized modello ha un altro presupposto: previsto Dividend yield - una società che paga un dividendo continuo durante la vita dell'opzione. Secondo ASC 718, FAS 123 R, o FAS123, sono necessari sei ingressi per calcolare il fair value delle opzioni. Black-Scholes generalizzato modello è utilizzato in 8220Option1238221 per calcolare il fair value dell'opzione per aziende pubbliche e il valore minimo di opzioni per le aziende non pubbliche. Black-Scholes modello Option Pricing è il modello teorico più frequentemente citato per la valutazione delle opzioni nel mondo del business. Il modello di Black-Scholes Option Pricing standard è stato progettato per stimare il valore di stock option trasferibili. Mentre il modello è stato utilizzato dagli investitori e professionisti di compensazione, ma ha anche acquisito una maggiore importanza a causa della sua accettabilità come un modello di valutazione da parte del FASB e nelle regole proxy SEC. Questo modello originalmente è stato sviluppato per valutare i tipi negoziabili di opzioni, ma il FASB ritiene che anche il suo utilizzo è appropriato per valutare le opzioni dei dipendenti. Fair value delle opzioni Per ASC 718 o FAS 123 (R), se un prezzo di mercato osservabile non è disponibile per una opzione su azioni o uno strumento simile con gli stessi o simili termini e le condizioni, l'entità deve stimare il fair value di tale strumento con un tecnica di valutazione o modello che soddisfi i requisiti e tiene conto, come minimo: il prezzo di esercizio dell'opzione. Il termine previsto per l'opzione, tenendo conto sia della durata contrattuale dell'opzione e gli effetti dell'esercizio previsto employees8217 e il comportamento di terminazione post-maturazione occupazione. In un modello di forma chiusa, il termine previsto è un'ipotesi utilizzato in (o input) il modello, mentre in un modello reticolare, il termine atteso è un'uscita del modello. Il prezzo corrente dell'azione sottostante. La volatilità attesa del prezzo dell'azione sottostante per la durata attesa dell'opzione. I dividendi attesi sulla quota di fondo per la durata attesa dell'opzione. Il tasso di interesse privo di rischio (s) per la durata attesa dell'opzione. Sotto 8220Option1238221, fair value delle opzioni di base azionaria è determinato sia usando 8220Black-Scholes Option Pricing Model8221 o 8220Binomial Model8221 che tiene conto del prezzo delle azioni alla data di assegnazione, il prezzo di esercizio, la vita attesa dell'opzione, la volatilità del sottostante magazzino e dividendi attesi su di esso, e il tasso d'interesse privo di rischio lungo la vita attesa dell'opzione. Se si utilizza il modello binomiale, fattore non ottimale, tariffa di terminazione post-maturazione e il numero di passaggi possono essere inseriti come ingressi aggiuntivi inputs. The richiesto per la valutazione basato stock options sono presentati sul 8220Value8221 foglio di lavoro. Tuttavia, nessun fair value possono essere calcolati fino a quando tutte le ipotesi sono state fatte sulla 8220Front Page8221, tutti gli ingressi minimi sono iscritti 8220Value8221 o 8220Tree8221 foglio, e tutti i dati relativi ai prezzi sono stati scaricati su fogli di prezzo. Due dei sei ingressi richiesti designati dal FASB sono relativamente semplici e sono costantemente applicate per tutte le aziende. Il 8220Stock Price8221 alla data di assegnazione e 8220Exercise Price8221 generale sono evidenti. 8220Exercise price8221 possono anche essere chiamati come 8220strike price8221 o price8221 8220grant. Sono tutti intercambiabili nel Manuale. Volatilità Calcolo Per ASC 718 o FAS 123 (R), un ingresso volatilità è sempre necessario per effettuare una valutazione un premio su base azionaria con entrambi i modelli binomiale o Black-Scholes modello Option Pricing. Dei sei ingressi richiesti da questi due modelli di valutazione delle opzioni, la volatilità è il più difficile da estimate. Volatility è una misura della quantità con cui un prezzo delle azioni è variato o è previsto a fluttuare in un determinato periodo di tempo. Come è generalmente il caso, di rilevanza dovrebbe essere presa in considerazione al momento di stabilire il grado di precisione necessario per questa stima. La volatilità non è un fattore quotbetaquot stock8217s. Il fattore beta misura una stock8217s fluttuazione dei prezzi rispetto alla fluttuazione media del mercato, considerando che la volatilità è una misura di un stock8217s propria variazione di prezzo rispetto ad un periodo precedente. 8220Option1238221 calcola automaticamente la volatilità in base al prezzo storico azioni (giornaliera, settimanale o mensile) e la durata prevista di opzione. Se si sceglie di non utilizzare la volatilità storica calcolata, si può anche immettere la volatilità stimata manualmente sul 8220Value8221 foglio di lavoro. Il calcolo della volatilità storica è integrata nel programma. Dopo aver inserito i dati relativi ai prezzi sul relativi foglio prezzo e ricavare la durata di opzione sulle 8220Value8221 foglio di lavoro, la volatilità nel corso del periodo storico con la lunghezza è uguale alla vita prevista di opzione saranno calcolati e visualizzati sul 8220Value8221 foglio di lavoro dopo aver fatto clic 8220Calculate Values8221 pulsante. Il FAS123 consiglia di utilizzare almeno 20-30 osservazioni dei prezzi, e preferibilmente di più, per calcolare una misura statisticamente valido. Se le osservazioni, definita in base alla vita attesa di opzione e l'intervallo di tempo utilizzato per il calcolo della volatilità, sono meno di 20, il programma vi ricorderà di esso. È possibile continuare a calcolare la volatilità fair value per un elemento concessione, anche le osservazioni sono meno di 20, fino a quando il calcolo è matematicamente calcolabile (cioè le osservazioni sono maggiori o uguali a 3). Il FASB richiede che il valore di stima equa del premio a basarsi su volatilità attesa lungo la vita attesa dell'opzione. Pertanto, se la volatilità sulla base di fluttuazioni di prezzo storici non rappresentativa della volatilità attesa lungo la vita attesa dell'opzione, adeguamenti della volatilità storica può essere necessario. Le ragioni di scostamento dalle volatilità storica devono essere documentate. Per un'entità la cui azioni ordinarie è recentemente diventata quotata in borsa (e in certi altri casi), i dati storici sufficienti potrebbero non essere disponibili per calcolare la volatilità. In tali situazioni, la volatilità attesa può essere basata sulla volatilità media di entità simili a livelli comparabili della loro storia. Allo stesso modo, un'entità la cui azioni ordinarie è stata quotata in borsa solo per pochi anni diventa in genere meno volatile come più esperienza di trading è stata acquisita e, di conseguenza, potrebbe opportunamente mettere più peso sulla recente esperienza. Un'entità potrebbe anche prendere in considerazione la volatilità del prezzo delle azioni di entità simili. Inoltre, i periodi che contengono eventi non ricorrenti che causano chiaramente effetti anomali sul calcolo della volatilità storica (come ad esempio un'offerta pubblica di acquisto fallito o un isolato profonda ristrutturazione) potrebbero essere prese in considerazione per tale calcolo storico. Il FASB riconosce che una serie di aspettative di volatilità ragionevoli può esistere. Se una quantità entro tale intervallo è una stima migliore di qualsiasi altro importo, dovrebbe essere usato. In caso contrario, è opportuno utilizzare una stima della volatilità attesa nella parte bassa di tale intervallo ragionevole. In 8220Option1238221, le ipotesi di sintesi utilizzate per il calcolo della volatilità sono presentati sulla cima di 8220Price History8221, 8220Weekly Price8221, o 8220Monthly Price8221 foglio di lavoro, a seconda del tipo di prezzo è stato selezionato sulla 8220Front Page8221. Tuttavia, non si può manipolare i calcoli storici volatilità su uno dei fogli di lavoro di prezzo. FASB suggerisce che rilevazioni di prezzo dovrebbero essere coerenti, a intervalli regolari (ad esempio giornaliera, settimanale, mensile, ecc), quindi non dovrebbe essere cambiare in futuro una volta che si seleziona il corretto intervallo di tempo in 8220Front Page8221, a meno che altri intervalli fornire una migliore stima. Pertanto, l'unica alternativa per manipolare calcolo volatilità storica è quello di cambiare la vita di 8220expected option8221 su 8220Value8221 foglio di lavoro. Durata prevista di Opzione La durata prevista di opzione è il numero di anni che ci si attende che deve trascorrere prima che i beneficiari l'esercizio delle opzioni, la SARS da pagare in azioni, o premi azionari simili. Come è generalmente il caso, di rilevanza dovrebbe essere presa in considerazione al momento di stabilire il grado di precisione necessario per questa stima. La durata prevista è inferiore alla clausola contrattuale, ma è sempre almeno fino a quando la maturazione vita attesa period. The si basa su diversi fattori, tra i companys esperienza passata con i premi simili, il periodo di maturazione del premio, la volatilità del sottostante magazzino e aspettative attuali. Inoltre, quando si stima la vita dell'opzione prevista, può essere utile per stratificare i beneficiari se è probabile che sia una differenza significativa nel loro comportamento di esercizio dell'opzione. I seguenti fattori da considerare quando si stima il termine previsto di un'opzione: Il periodo di maturazione del premio. esercizio storico Employees8217 e il comportamento di terminazione post-maturazione di occupazione per le sovvenzioni simili. La volatilità attesa del titolo. Periodi di blackout e altri accordi coesistenti come gli accordi che consentono l'esercizio che si verifichi automaticamente durante periodi di blackout se determinate condizioni sono soddisfatte. età Employees8217, lunghezze di servizio, e giurisdizioni casa (cioè nazionali o estere). I dati esterni, se è più appropriato o dati interni non sono disponibili. Aggregation by homogeneous employee groups. If Binomial model is selected in Option123, the expected term is automatically calculated using Black-Scholes model. However, if the expected volatility is too higher, say greater than 150 in some case, the calculated expected term may not be reasonable and the Program may replace it with contract term instead. Expected Dividend Yield This is the expected annual dividend yield over the expected life of the option, expressed as a percentage of the stock price on the date of grant. As is generally the case, materiality should be considered when establishing the degree of precision necessary for this estimate. Estimating expected dividends over the expected term of the option requires judgment. ASC 718 or FAS 123 (R) provides the following guidance on estimating expected dividends: Option-pricing models generally call for expected dividend yield as an assumption. However, the models may be modified to use an expected dividend amount rather than a yield. An entity may use either its expected yield or its expected payments. Additionally, an entity8217 s historical pattern of dividend increases (or decreases) should be considered. For example, if an entity has historically increased dividends by approximately 3 percent per year, its estimated share option value should not be based on a fixed dividend amount throughout the share option8217s expected term. As with other assumptions in an option-pricing model, an entity should use the expected dividends that would likely be reflected in an amount at which the option would be exchanged. If an entity has a past history of increases in dividends that is reasonably expected to continue in the future, the current dividend yield should be modified to reflect that expectation. If an entity has not paid dividends in the past but has announced it will begin paying dividends representing a certain yield that should be used as the expected dividend yield. Adjustments to reflect expected changes from a current dividend yield generally should be based on publicly available information. However, some latitude is allowed, and if an emerging entity with no history of paying dividends reasonably expects to declare dividends during the expected life of the option, it might consider the dividend payments of a comparable peer group in determining its expected dividend assumption, weighted to reflect the period during which dividends are expected to be paid. If dividend equivalents are paid to the grantee or are applied to reduce the exercise price, a dividend yield of zero should be used. Expected Dividends under Binomial Model. Binomial model can be adapted to use an expected dividend amount rather than a yield and, therefore, can also take into account the impact of anticipated dividend changes. In Option123, if 8220variable inputs8221 method is selected, expected dividend may be entered differently at each node over the entire contract term. Such approaches might better reflect expected future dividends, as dividends do not always move in lock-step with changes in the company8217s stock price. Expected dividend estimates in a lattice model should be determined based on the general guidance provided above. The FASB acknowledges that a range of reasonable expectations as to dividend yield may exist. If one amount within that range is a better estimate than any other amount, it should be used. Otherwise, it is appropriate to use an estimate at the high end of that reasonable range for the expected dividend yield (which, because of its inverse relationship, would result in the lowest reasonable fair value estimate). In 8220Option1238221, the dividend amount entered on 8220Price History8221, 8220Weekly Price8221, or 8220Monthly Price8221 worksheet is used for volatility calculation, while the 8220Annual Dividend Yield8221 entered on 8220Value8221 worksheet is used to compute the fair value of stock-based options. Variable dividend yields are to be entered on 8220Tree8221 worksheet. Risk Free Rate For a U. S. employer, the risk-free interest rate is the rate currently available for zero-coupon U. S. Government issues with a remaining term equal to the expected life of the options. In a cash option, the assumed risk-free interest rate (discount rate) represents the return on the cash that will not be paid until exercise. Risk-Free Interest Rate under Binomial Model. If 8220variable8221 risk free rates are to be used under Binomial Model in Option123, a U. S. entity issuing an option on its own shares must use implied yields from the U. S. Treasury zero-coupon yield curve over the expected term of the option as its risk-free interest rate assumption if it is using a lattice model incorporating the option8217s contractual term. That is, at each node in the lattice, the company would use the forward rate starting on the date of the node, with a term equal to the period until the next node. Such inputs need to be entered on 8220Tree8221 worksheet in Option123. For your 8220reference8221 to the risk free rate, the U. S. Treasury Securities interest rate data is provided on 8220Risk Free Rate8221 worksheet Periodical update is necessary and available on our web-site ( option123customers ) if you want to use the provided data as risk free rate. Graded Vesting Schedule For awards that vest on a 8220cliff8221 basis, i. e. all at once), the expense would be recognized on a straight-line basis over the vesting period. If different portions of the overall award vest at different dates, this is called 8220graded8221 vesting. For options with graded vesting, companies should consider separating the grants into portions based on their vesting terms because in some cases the expected option lives of each portion could differ significantly. Per ASC 718 or FAS 123 (R), for an award with ONLY Service condition that has graded vesting schedule, an entity may decide to recognize compensation cost: (a) on a straight-line basis as if the award was, in-substance, multiple awards or (b) on a straight-line basis over the requisite service period for the entire award. However, per ASC 718 or FAS 123 (R), 8220the amount of compensation cost recognized at any date must at least equal the portion of the grant-date value of the award that is vested at that date.8221The choice of attribution method is an accounting policy decision that should be applied consistently to all share-based payments subject to graded service vesting. However, this choice does not extend to awards that are subject to performance vesting. The compensation cost for each vesting tranche in an award subject to performance vesting must be recognized ratably from the service inception date to the vesting date for each tranche. In 8220Option1238221, the awards with graded vesting schedules are still recorded as multiple grant items, instead of just on grant item, but you can choose to recognize compensation cost either by (a) or (b). If the first tranche is vested immediately on the grant date, the above straight-line attribution method can not be applied as it does not meet the requirement of ASC 718 or FAS 123 (R), because the amount of compensation cost recognized at the grant date, practically 0 or 0, does NOT equal the portion of the grant-date value of the award, 25, that is vested at that date. Accounting and Expense Allocation Under ASC 718 or FAS 123 R, expense is recognized only for options that ultimately are vested. Compensation expense is not recognized for options that are forfeited because grantees fail to fulfill service requirement. Therefore, while the fair value per option would not be re measured, the number of options actually vesting may change, and this would require re-measurement of aggregate compensation expense. Compensation expense is not reversed for options that expire unexercised, even if the options turn out to be worthless because the stock price declined. In 8220Option1238221, the expense allocation calculates the aggregate value of the total award and allocates it over the vesting period. Under ASC 718 or FAS 123 R, if options are not ultimately vested, no compensation cost should be recognized 8211 all expense recognized previously should be reversed. However, Per FAS 123 (R), regardless the nature and numbers of conditions that must be satisfied, the existence of a market condition requires recognition of compensation cost if the requisite service is rendered, even if the market condition is never satisfied. Forfeiture Estimation When recognizing compensation cost under ASC 718, FAS 123 R, or FAS 123, two methods of accounting are allowed for forfeitures related to continuing employment: quotEstimatedquot and quotActualquot. An employer could elect to estimate forfeitures or could recognize compensation cost assuming all awards will vest and reverse recognized compensation cost for forfeited awards when the awards are actually forfeited. However, FAS 123 (R) eliminates the latter accounting alternative and requires that employers estimate forfeitures (resulting from the failure to satisfy service or performance conditions) when recognizing compensation cost. Those estimates must be evaluated each reporting period and adjusted, if necessary, by recognizing the cumulative effect of the change in estimate on compensation cost recognized in prior periods (to adjust the compensation cost recognized to date to the amount that would have been recognized if the new estimate of forfeitures had been used since the grant date). An employer8217s estimate of forfeitures should be adjusted as actual forfeitures differ from its estimates, resulting in the recognition of compensation cost only for those awards that actually vest. In 8220Option1238221, the initial forfeiture is entered on 8220Basic Info8221 worksheet, and the compensation cost then is recognized over the requisite service period, net of initial estimated forfeiture. Estimation adjustment and Actual forfeiturecancellation are entered differently in 8220Option1238221: 8226 All adjustments to initial estimation or prior estimation can be done 8220Exp Sum8221 worksheet. 8226 All actual forfeiture needs to be entered on 8220Basic Info8221 in order to report actual forfeiture properly. However, you may always enter both estimation adjustment and actual forfeiturecancellation on 8220Basic Info8221 worksheet. All forfeitures, including initial estimation, estimation adjustment, and actual forfeiture, are either entered or transferred onto 8220Exp Sum8221 worksheet. When performance targets also exist, companies must make a best estimate of the number of awards expected to be earned based on attainment of the target. If the company elects the estimated forfeitures method for continued employment, a further estimate must be made for awards that will be forfeited based on continued employment. Income Tax Similar to the requirements of ASC 718, FAS 123, or FAS 123 (R) requires that the income tax effects of share-based payments be recognized for financial reporting purposes only if such awards would result in deductions on the company8217s income tax return. Generally, the amount of income tax benefit recognized in any period is equal to the amount of compensation cost recognized multiplied by the employer8217s statutory tax rate. An offsetting deferred tax asset also is recognized. If the tax deduction reflected on the company8217s income tax return for an award (generally at option exercise or share vesting) exceeds the cumulative amount of compensation cost recognized in the financial statements for that award, the excess tax benefit is recognized as an increase to additional paid-in capital. Alternatively, the tax deduction reported in the tax return may be less than the cumulative compensation cost recognized for financial reporting purposes. The deferred tax asset in excess of the benefit of the tax deduction needs to be written-off: 1. In equity to the extent that additional paid-in capital has been recognized (8220APIC credits8221) for excess tax deductions from previous employee share-based payments accounted for under ASC 718 or FAS 123 (regardless of whether or not an entity elected to recognize compensation cost in the financial statements or only in pro forma disclosures) or under ASC 718 OR FAS 123 (R), and 2. In operations (income tax expense), to the extent the write-off exceeds previous excess tax benefits recognized in equity. 8220Option1238221 tax-effects compensation expense over the vesting period. Unlike other programs, this Program has the ability to adjust deferred tax accounts for any tax rate changes that arise during the vesting period. Accounting for income taxes related to share-based compensation can be complicated, consulting to your tax advisor may be necessary. Tax rates are entered in the ForfeitureEstimate part on 8220Exp Sum8221 worksheet. Presentation and Disclosure ASC 718 or FAS 123 (R)8217s requirement that the compensation cost associated with share-based payments be recognized in the financial statements (eliminating the pro forma disclosure alternative) is a significant change in accounting for many companies that, in some cases, will be recognizing that compensation cost in their financial statements for the first time. ASC 718 or FAS 123 (R) require entities to provide disclosures with respect to share-based payments to employees and non - employees that satisfy the following objectives: An entity with one or more share-based payment arrangements shall disclose information that enables users of the financial statements to understand: The nature and terms of such arrangements that existed during the period and the potential effects of those arrangements on shareholders The effect of compensation cost arising from share-based payment arrangements on the income statement The method of estimating the fair value of the goods or services received, or the fair value of the equity instruments granted (or offered to grant), during the period The cash flow effects resulting from share-based payment arrangements. ASC 718 or FAS 123 R indicates the minimum information needed to achieve those objectives and illustrate how the disclosure requirements might be satisfied. In some circumstances, an entity may need to disclose information beyond that required by ASC 718 or FAS 123 R to achieve the disclosure objectives. An entity that acquires goods or services other than employee services in share-based payment transactions shall provide disclosures similar to those required by ASC 718 or FAS 123R to the extent that those disclosures are important to an understanding of the effects of those transactions on the financial statements. In addition, an entity that has multiple share-based payment arrangements with employees shall disclose information separately for different types of awards under those arrangements to the extent that differences in the characteristics of the awards make separate disclosure important to an understanding of the entity8217s use of share-based compensation. In 8220Option1238221, the following disclosures are provided in both interim and annual report: For current fiscal period, the number of shares, weighted average exercise price, weighted remaining contract term, and aggregate intrinsic value for Those outstanding at the end of the year Those exercisable or convertible at the end of year Granted Exercised or converted Forfeited, and Expired For current fiscal period, the number and weighted grant-date fair value (intrinsic value) forThose non-vested at the beginning of the year Those non-vested at the end of the year Those granted Vested, and Forfeited For current fiscal period, the summary information of the following assumptions:Expected volatility Weighted-average volatility Expected dividend Expected term Risk-free rate Download a Free Demo with limited functions
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